啥是大周期_啥是大周期

吴泽伟：降息期间如何投资资产？中新经纬12月20日提问：降息期间如何投资资产？作者吴泽伟，星图金融研究院研究员近期，中国和美国都进入了降息通道。 12月16日，中国人民银行党委召开会议，提出2025年"实行适度宽松的货币政策"和"及时降息降准"；美联储在12月利率会议上宣布降息25个基点。 在这种情况下...

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中金公司：全球电力周期已经开始，电网投资步伐加快。南方财经12月19日报道，中金公司表示，全球电力周期迹象开始显现，再电气化和新型电力体系发展是长期的， 在可持续的过程中，繁荣可能会持续到2030年。主要上市公司的订单、收入和利润仍处于坚实的上升通道。当前估值已进入历史低估区间，该行业具有长期投资价值。

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..."向渠道商低头"，价格管理将是跨周期"硬仗"|2024·回顾展望：2025年白酒价格长期可能继续下跌，白酒高度集中、深度分化， 多元化发展的趋势不会改变，聚焦产地、年轻化、国际化等策略也是行业可持续发展的核心方向。 但"库存与价格"必定是本轮周期的核心问题，行业内外也都高度关注行业接下来的发展趋势。 ...

招商信诺大健康战略进一步推进：聚焦全生命周期，打造一体化健康管理服务……作为国内最早布局大健康领域的合资保险公司，继两年前推出大健康全球战略后， 近日，其正式宣布战略升级：聚焦全生命周期，打造一体化健康管理服务生态系统。 12月12日，信诺联合北京大学全球健康发展研究院在北京大学百年报告厅举办2024全球健康发展论坛，北京大学、协和医学院代表...

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莫尔晶格在超冷原子气体领域取得突破：从二维到三维的调控彻底改变了人们对凝聚态物理的认识。 通常在石墨烯等二维材料中观察到，莫尔图案是当两个周期稍微不匹配的结构叠加时形成的新的大规模周期性结构。 这一现象带来了重要发现，例如在扭曲双层石墨烯中观察到的非常规超导性和相关绝缘性......

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国泰君安：2023年是生成式AI爆发元年，也是光模块新一轮大周期元年。智通财经APP获悉，国泰君安发布研究报告称，2023年是生成式AI爆发元年，也是光模块新一轮大周期元年。 大周期的第一年。 展望2024年，预计会比2023年在更多维度上发生更丰富的变化，可能会出现以下现象或边际变化。 投资机会应从以下方向寻找：1）算力集群光模块需求大幅增长；2）上游材料需求爆发……

方正证券：化工行业景气逆转可能并不遥远。我们看好周期左侧的布局机会。景气将带动主力。在折旧和新动能转换的窗口期，化工行业景气逆转可能并不遥远。 基础化工看好核心资产以及逆全球化趋势下区域供需失衡带来的机会；石化建议重点关注盈利能力强、未来处于生产变现窗口的龙头标的，此类公司逆周期扩张有利于保持领先地位。 当行业景气逆转时，性能灵活性将会更大。

国金证券：半导体行业正面临上升周期，在人工智能需求的推动下，其他设备/零部件也积极受益。国金证券方面的主要观点如下：本行对前几轮半导体周期进行了梳理，并根据供需关系划分为时间维度。 周期有长、中、短三种：长周期（8-10年）-是需求周期，中周期（4-6年）-是产能周期，短周期（3-5个季度）-是库存周期，其中需求-产能-库存三个周期相互嵌套。 通过回顾，我们发现了各个主要半导体周期的开始......